Sushi Money Суши-Money

I spent some time this week working on Part II of my view on setting financial goals. Я потратил некоторое время на этой неделе работает над Часть II моего взгляд на установление финансовых целей. It was a busy week however, and presented much opportunity for thought with all the market turmoil. Он был занят в неделю впрочем, и представили много возможностей для размышлений со всеми рыночных потрясений. Obviously we live in uncertain times. Очевидно, мы живем во времена неопределенности. Instead of a discussion of financial goals this week, it seemed a better time to look at the mortgage issues and consider market risk tolerance. Вместо обсуждения финансовых целей на этой неделе, казалось, лучшего времени смотреть на ипотечные вопросы и рассмотреть рыночный риск терпимости. Normally we think of risk tolerance only in terms of investing in the stock market or with mutual funds. Обычно мы думаем о терпимости риска только в плане инвестирования в фондовый рынок или в паевые инвестиционные фонды. Some people say real estate is the ultimate hedge against risk and inflation over time. Некоторые люди говорят недвижимости является конечной хеджирования от рисков и инфляции с течением времени. Maybe, but not unless you have a long time to own it. Может быть, но если у вас есть много времени для его владельцем. On a nationwide basis, I would argue that the market for speculation and flipping of real estate is pretty much over. На основе общенациональных, я бы сказал, что рынок для спекуляции и переворот изображения недвижимости довольно много старше. There are a lot of people who invested in real estate and are now making payments on an investment property because they didn’t consider the risk of owning that asset. Есть много людей, которые вложили в недвижимость и в настоящее время платежи по инвестиционной собственности, поскольку они не считают риск, что владение активами. Many are giving those properties “back to the bank” because they can’t make the payments on them. Многие уделяют этих свойств "обратно в банк", поскольку они не могут сделать платежи по ним. In the fast moving real estate market from 2000-2005, risk was not something people considered in terms of real estate. В стремительно рынка недвижимости от 2000-2005 годах риска было не то, народ рассматривать с точки зрения недвижимости. The market was “too good” and it was “too easy” to sell a home. Рынок был "слишком хорошей" и она "слишком легко" продать дом.

Now we have lenders concerned about risk to their own portfolios of mortgage-backed securities, and an illiquid bond market. Теперь у нас есть кредиторы обеспокоены риском для их собственного портфеля ипотечных ценных бумаг и ликвидности рынка облигаций. Because of the subprime lending blowup, banks and other lenders are wary of taking on new loans. Из-за subprime кредитования blowup, банки и другие кредиторы опасаются брать на новые займы. They are demanding a premium both in terms of borrowers with excellent credit scores and higher interest rates on their loans. Они требуют премию как с точки зрения заемщиков, с отличным кредитных баллов и более высокие процентные ставки по их кредитам. Many people are trying to secure a new mortgage to purchase a home, while others are trying to refinance their mortgage on their present home. Многие люди пытаются обеспечить новые ипотеки для покупки дома, в то время как другие пытаются рефинансировать свои ипотечные от их нынешнего дома. But in both cases, the mortgage climate has changed, making it difficult… probably for many years. Но в обоих случаях, ипотека климат изменился, что затрудняет… вероятно, в течение многих лет. You may have read the recent Yahoo article Mortgage Mess Creates Lending Drought , which sums up the issues facing mortgage loan borrowers pretty well. Вы можете прочитать последние статьи Yahoo Mess Создает ипотечного кредитования засуху, которая подводит итог вопросов, стоящих перед ипотечного кредита заемщикам довольно хорошо. The article above makes a good point however that the current lending climate is not very different from that of the 1980’s and 1990’s. Выше статье делает хорошо, однако, что нынешние кредитные климата не очень отличается от 1980 и 1990 гг. I remember working through a mortgage application in the early 1990’s where the lender picked through everything with a fine-toothed comb. Я помню, действуя через ипотечные заявки в начале 1990 года там кредитора собраны все, с помощью штрафа зубовидное гребнем. I almost didn’t get that loan because of tiny blip on my credit record from years earlier. Я почти не получил кредит, что из-за крошечных blip по моей кредитной запись с годами ранее. I had to scramble to get a letter from a long-gone creditor that stated my account was paid off. Мне пришлось борьбы, чтобы получить письмо от давно прошли кредитор заявил о том, что мой счет был выплачен. It didn’t matter whether it was correct or not… my credit record showed it was outstanding. Она не имеет ли он правильно или нет… моей кредитной отчет показал он был выдающийся.

What can we do about a challenging lending climate? Что мы можем сделать по поводу сложных климатических кредитования? Not much in the short term beyond making sure that if you’re buying a house, that the mortgage contingency is quite specific in case you cannot get that loan. Не так много в короткий срок после убедившись, что если Вы хотите покупать дом, что ипотека резервного вполне конкретных в случае, если вы не можете получить что заем. Sellers are going to have to work with buyers because the process may take a bit longer. Продавцы будут вынуждены работать с покупателями, поскольку процесс может занять немного больше времени. If you are buying a home this year or next, do your best to clean up your credit record and make sure there are no outstanding issues or red flags. Если вы покупаете дом в этом году или в следующем, сделать все возможное, чтобы очистить вашу кредитную записи и убедитесь, что нет нерешенных вопросов или красные флаги. Also, work at paying down debt to lower your debt-to-income ratio. Кроме того, работа на выплаты задолженности вниз к снижению вашего долга к дохода.

There’s lots of advice on the net for how to improve your credit score, and having an excellent credit record is obviously very important. Там в множество советов по нетто на том, как улучшить вашу кредитную балл, и имеют прекрасную кредитной отчете, безусловно, очень важны. It’s also time to be realistic… most people are going to need to pay 10% to 20% down on their home, and the lender will look very closely at income to ensure qualification is accurate. Это также время быть реалистичными… большинство людей собираются придется заплатить 10% до 20% вниз на родину, и кредитор будет выглядеть очень тесно на доходы для обеспечения точной квалификации. These days the credit rating agencies are required by law to investigate and report back about any item on our credit record we question. В эти дни кредитных рейтинговых агентств обязаны по закону проводить расследование и доложить о каких-либо пункту нашей кредитной отчете мы вопрос. But if you haven’t already checked your credit record, the time to find this out is not while applying for a mortgage or trying to close on a home. Но если вы еще не прошли проверку вашей кредитной записи, время, чтобы найти это не при применении для ипотеки или пытаются закрыть ее в дом. Sometimes it takes several weeks or more to get things in order, so it pays to do your homework before applying for a mortgage. What does all of this mean to me personally? Иногда это занимает несколько недель или даже больше для того, чтобы получить в порядке вещей, поэтому он платит делать свою домашнюю работу перед подачей заявления на ипотеке. Что же все это значит для меня лично? I think it means the easy money party is over . Я думаю, это означает, легких денег стороной прошло. In other words, too much debt on the family balance sheet could prevent us from buying, or refinancing, a home or other major asset. Другими словами, слишком много задолженности на балансе семьи могли бы помешать нам от покупки или рефинансирования, дома или других крупных активов. It also means that the stock market is going to continue being very volatile over the next 6-18 months. Это также означает, что фондовый рынок будет оставаться крайне нестабильной в течение ближайших 6-18 месяцев. The worst case indicates a recession and severe contraction regarding consumer spending over the next year or two. Худшем случае указывает на спад и серьезного спада в отношении потребительских расходов в течение следующего года или двух. In that scenario I see the housing market remaining depressed and the global economy slowing down. В этом сценарии я вижу на рынке жилья и оставшихся депрессии глобальной экономики замедляется. Many “doomsayers” believe inflation will return with a vengeance. Многие "doomsayers" считаем, инфляция будет возвращаться вместе с мщения. I don’t know about that, and not being an economist, I won’t prognosticate further. Я не знаю об этом, и не экономист, я не буду прогнозировать дальнейшее.

I’ma long-term investor and homeowner, and will try to make decisions appropriate to the long-term. Я долгосрочным инвестором и домовладельцев, и будет пытаться принимать решения, соответствовать долгосрочным. And as well as I know my own limitations, I also know my personal tolerance for risk. И как хорошо, как я знаю, мои собственные недостатки, я также знаю, мои личные терпимости к риску. That brings me to my real point… in today’s market climate, if you’re going to be investing in the market- any market, you absoultely must decide what your tolerance for risk is . Это подводит меня к моей реальной точкой… в условиях современного рынка климат, если вы собираетесь быть инвестирование в рынок любой рынок, вы должны решить, absoultely то, что ваш допуск на риск. The time to decide you are not comfortable losing money in a particular market investment choice is ideally before you put money there! Время для принятия решения вас не устраивает теряет деньги на конкретном рынке инвестиционных выбор в идеале, прежде чем положить деньги туда! But most of us learn things a little harder, through experience. Но большинство из нас учиться вещи немного сложнее, через опыт. Knowing our risk tolerance is not hard, but making decisions appropriate to our risk tolerance often is . Зная нашу толерантностью к риску, не тяжело, но принятие решений соответствующих нашей терпимости риска часто.

Risk tolerance is a very personal thing, and there are few right answers. Толерантностью к риску очень личное дело, и есть несколько правильных ответов. What is right for you may not be right for me. Что такое для вас права не могут быть правы для меня. What is right for your spouse may not be right for you, so you will need to strike a balance or an agreement for your investing goals and allocation. Что такое право на Ваш супруг не может быть права для вас, поэтому вам нужно найти баланс или соглашение об инвестировании Ваших целей и распределения. Risk tolerance is also tied to the time horizon for your investment goals. Толерантностью к риску также связано с временной горизонт для ваших инвестиционных целей. If you’re saving for a down payment on home, your risk tolerance should necessarily be very low and your assets should be in a savings or money market account. Если Вы экономите на аванс на родину, ваш риск терпимости обязательно должен быть очень низким и ваши активы должны быть в экономии средств или денежного рынка счета. If you’re examining risk tolerance in terms of retirement in 20 years, that presents a whole new perspective. Если вы изучении толерантности риска с точки зрения выхода на пенсию в 20 лет, свидетельствует о том, что все новые перспективы. The ancient Greek saying “Know Thyself” is very appropriate. Древних греков сказал "познай себя" очень уместным. We are trying to work with a level of risk that is appropriate to our goals, time horizon and personal level of comfort. Мы пытаемся работать с уровнем риска, что подходит для наших целей, временных рамок и личном уровне комфорта. Many studies have been done to investigate consumer risk tolerance, and basically the studies show that people are normally far more conservative than they think. Во многих исследованиях было сделано для изучения потребительского риска терпимости, и в основном исследования показывают, что люди, как правило, гораздо более консервативными, чем они думают. In other words, we often think we are willing to handle degrees of risk, but when it comes to losing money, we are not prepared for risk at all. Иными словами, мы часто думаю, что мы готовы справиться степенью риска, но когда дело доходит до потерять деньги, мы не готовы к риску вообще. Here are some tools you can use to analyze your own tolerance for risk: Вот некоторые инструменты, которые можно использовать для анализа вашей собственной терпимости к риску:

MSN/Money Online Risk Tolerance Quiz : A quick online assessment of risk tolerance. MSN / Деньги Интернет Риск Толерантность Тест: быстрый Интернет по оценке риска терпимости.

The following are printable .pdf files: Ниже приводятся печати. Pdf файлов:

Financial Planning Association’s search tool . Если вы хотите цель консультаций и тщательного анализа риска и распределения активов, найти профессиональных Сертифицированный Финансовый Планировщик в вашем районе с помощью финансового планирования Ассоциации инструмент поиска.

1 comment - Post a comment 1 комментарий - Отправить комментарий

« Sage Advice | Financial Confidence In Absentia » «Sage консультациям | Финансовая доверия заочно»